中国投资者争相购买海外资产。（图片来源：Getty Images）
【看中国2024年6月18日讯】（看中国记者文龙编译/综合报导）香港的高收益理财产品受到中国大陆投资者青睐，由此刺激资金流出大陆。中国经济前景不佳，近年来大量资金外逃和假外资进入大陆也是通过香港进行中转。
中国投资者争相购买海外资产
香港的保险和高收益定期存款等投资产品正受到中国富裕人士的青睐，他们希望保护自己的投资收益不受国内经济和房地产行业低迷以及人民币贬值的影响。
据路透社6月17日报道，香港财富经理们表示，这一趋势在去年就已明显，但自中国今年2月放宽“跨境理财通”计划的投资规则以来，近几个月来更是加速发展。
此举引发香港金融公司争相抓住机遇，近年来，香港的财富中心地位受到民主抗议活动、北京加强控制和地缘政治紧张局势的冲击。
汇丰香港财富及个人银行业务主管伍杨玉如(Maggie Ng)表示：“中国约有4500万富裕人士，他们越来越希望获得更多的国际机会、教育和保护。”
“跨境理财通”于2021年9月启动，允许与香港接壤的南部省份广东省的居民购买香港和澳门银行销售的投资产品，同时允许香港和澳门居民在中国大陆进行同样的投资。
中国央行的数据显示，根据该计划，3月份大陆投资者对香港和澳门的投资创下月度新高，达到130亿元人民币，较2月份增长近8倍。
数据显示，4月份，香港和澳门居民的“北上”投资规模达223亿元人民币，环比增长70.5%。而4月份香港和澳门居民的“北上”投资规模仅为1400万元人民币，与该计划推出以来基本持平。
伍杨玉如说，汇丰银行发现，2023年香港新开户数量较2019年新冠疫情之前的水平增长了三倍多，主要推动力是中国大陆客户。
她表示，今年第一季度依然延续了强劲势头，但拒绝透露细节。
全球财富管理公司的高管表示，除了利用跨境投资渠道的大陆富裕人士外，来自中国和东南亚的超级富豪也在探索在香港的投资选择。
瑞银全球家族和机构财富亚太区主管LH Koh表示：“如果我们对比一下去年与前年收到的咨询量（来自潜在家族办公室客户），就会发现增长了85%。”
他表示，香港超过60%的咨询内容都是关于中国客户如何在香港设立家族办公室类实体，并补充说这一趋势今年仍在继续。
尽管中国仍实行严格的资本管制，个人每年最多可汇出5万美元，但今年2月份“跨境理财通”计划将个人投资上限提高两倍至300万元人民币，这刺激了资金流出。
业内高管表示，香港的财富管理公司正在敦促当局进一步放宽投资计划，以满足富裕客户将更多资金转移到香港的需求。
香港金融管理局在给路透社的一份声明中表示，该局将“继续适时探讨进一步的优化措施，并在适当的时候考虑业界的反馈”。
为了抓住这一机遇，作为财富联动计划的一部分，香港一些银行已开始提供高达10%的年利率的短期存款，而中国大陆的银行提供的年利率约为2%。
除银行外，自2023年初为遏制新冠疫情蔓延而实施的边境管制解除以来，香港保险公司也看到来自大陆客户的需求激增。
花旗私人银行香港及大湾区业务主管叶志豪（Horace Yip）表示，该行2023年在香港的新开户数量创下了历史新高，而且由于中国大陆客户的需求，今年的开户势头依然强劲。
在需求激增的背景下，由于长期债券收益率已跌至历史低点，中国大陆投资者在国内存放现金的选择有限。人民币目前徘徊在2008年以来的最低水平。股票和房地产的回报率也大幅下降。
“现在很多大陆人都坐拥现金，”51岁的王女士说。她是深圳一家互联网公司的老板。去年年底一家大型影子银行倒闭后，她在国内投资产品上的押注也随之失败。
王女士称，目前正在研究“跨境理财通”计划。
资金外逃和假外资都借道香港
海外智库“天钧政经”此前撰文指出，中国的外汇储备来源有三个方面，一个是中国依靠出口产品到其它国家赚到的钱，一个是海外发行债券借来的钱，还有一个是国际资本进入中国的资金。实际上中国的外汇储备中共真正能动用的只有三、四千亿美元。香港问题主要影响到中国两个部分的外汇供给：一方面是国际资本对中国进行投资的资金有70%是从香港进入到大陆的；另外一方面，香港是人民币的海外结算中心，中国大陆的海外融资和各种资本运作都在香港进行。这两个主要因素影响到了中国的外汇供给，一旦香港局势更加恶化，外汇供给就会出问题，导致外汇供求关系失衡。如果这方面稳不住，就必然影响到人民币，整个中国大陆资金供给就会出问题。
香港一直是中国大陆外逃资金的首选中转站，大量资金的涌入也推升了香港楼价。一般说来，中国资金大规模外逃有四个途径：第一是利用进出口贸易通道；第二是利用地下钱庄；第三是利用境内外银行；第四是通过海外投资并购。
面对中国经济增长持续乏力等现状，中共权贵阶层持续将资金转移到海外，导致中国外汇储备不断下降。中国资金外逃，也会导致外汇占款下降，这是相对外汇储备额外增发的基础货币，中国央行要回收这部分资金，这样大陆资金供给趋紧。回顾2015年和2016年，外汇占款与外汇储备同时大幅下降，一方面，这是在人民币持续单边贬值情况下，中国央行抛售外汇“维稳”人民币汇率的结果；另一方面，银行结售汇长期逆差也体现了资本外流的压力。
中共权贵们利用各种方式、闪转腾挪把资金转移到海外，通过离岸公司转了几次手洗白。然后，摇身一变成为外资，大摇大摆再次从香港进入中国大陆搅动经济获利。尤其通过香港与大陆股市互联互通计划的所谓外资，就有权贵们的资金在里面。
在2014-2016年、2020年-2022年，这两个时段都出现资金大规模外逃，每次都超过2万亿美元。
